ATS对全球食品饮料设备供应商CFT S.p.A发起自愿投标报价。

剑桥/时间/- ATS自动化工具系统公司(TSX: ATA)(“ATS”或“公司”)是一家行业领先的自动化解决方案供应商，今天宣布有意通过自愿公开招标方式收购CFT s.p.a. (BIT: CFT)(“CFT”)，该公司是一家公认的食品和饮料设备全球供应商。该收购要约每股4.60欧元，总股本价值为8800万欧元，总企业价值为1.66亿欧元(约2.6亿加元)。

ATS自动化工具系统公司商标(CNW Group/ATS Automation tools Systems Inc.)]

“这是一项高度战略性的交易，使我们能够在受监管的食品和饮料设备市场中建立更广泛的增长平台，并将我们的良好位于有吸引力的利基，”ATS首席执行官Andrew Hide说。“通过75年的赛道记录，经过验证的技术和900加员工的专用员工，CFT使我们能够捕获更多的价值链，以便我们垂直于稳定性和增长，并补充我们最近的Marco收购。CFT当我们与CFT团队合作以应用ATS商业模式以实现成本和收入协同效应时，还为ATS股东提供重大价值创造潜力。“

“作为自动化的行业领导者，为客户创新的长期记录，ATS非常适合将CFT带到我们市场的下一级，”CFT主要股东的代表代表罗伯托卡雷利说。“主要股东大力支持这笔交易，因为它将在未来几年为CFT，客户和员工创造机会和价值。”

CFT于1945年成立于1945年，总部设立于意大利帕尔马，通过其市场领先的品牌组合和意大利，西班牙，德国和乌克兰的八种设施为全球客户群提供服务。拥有140项专利，该公司是有吸引力的新鲜生产分类，加工和包装利基的技术领导者。2019年，CFT产生的收入为2.54亿欧元，EBITDA为1750万欧元。大约40％的收入来自欧洲，北美的23％和其他地区的剩余部分。CFT源于单机销售额的30％，从完整系统50％，售后零件和服务20％。CFT的普通股目前在AIM Italia证券交易所上市。

显著的协同机会
ATS预计在结束时三年内实现大约700万欧元的成本协同效应，包括消除CFT的公共公司成本，供应链节省和成本结构优化。ATS还预计收入协同效力在三年内从联合产品开发，互补客户解决方案和售后计划的交叉销售的三年内产生大约700万欧元的EBITDA。预计该交易将在收购后的第一年累积为每股收益和现金流量。ATS在收购事项完成后的第三年将投资资本（ROIC）上的两位数返回。

关键要约条款和结构
此次收购要约由ATS自动化控股意大利公司(ATS Automation Holdings Italy s.r.l.)发起，这是一家由ATS间接和完全控股的有限责任公司，旨在收购CFT 100%的流通股和投票权。收购价格以现金形式设定为每股4.60欧元，企业总价值为1.66亿欧元，溢价相当于截至2020年12月4日(要约公布前的交易日)CFT普通股的官方价格的86%。

如果从适用的意大利监管机构获得批准，则提供的投标期限将开始。预计此类批准可于2021年1月批准。一旦批准，招标期限将在与意大利证券交易所协商时确定一段时间，预计将在15至40个交易日之间。在此基础上，据估计，该交易可以在2021年的第一个日历区关闭。

自愿投标须符合多项截止条件，包括:(i) at能够获得至少90%的优秀的普通股本的报价有效期间为了影响旅客名单的意大利的普通股的目的,(ii)的章程修改指定钢管经股东批准,(iii)某些锁定安排是放弃,以及(iv)获得常规监管批准，包括德国反垄断机构的批准和西班牙外国投资局的批准。如果CFT提交的已发行普通股少于90%，ATS可以选择以较低的数额完成交易，并寻求其他方法来实现退市。此外，如果根据收购要约提交的CFT流通股少于100%，ATS将保留CFT的少数股东权益，如果ATS继续完成收购要约。

ATS将通过手头的现金和利用其循环信贷额度为此次收购提供资金。

在投标报价完成后，CFT将继续通过ATS打算在意大利维持的现有运营设施和总部进行运营。

大股东支持的投标报价
ATS已与CFT的某些主要股东协议签订，目前代表了38.5％的CFT优秀普通股本和60.6％的相关投票权，其中，此类股东已同意不可撤销地将其股份提交给招标优惠。

顾问
Unicredit S.P.A.采取担任此交易的主要财务顾问。TD证券也担任ATS的财务顾问。Clifford机会充当法律顾问。

电话会议和网络广播
ATS将举办分析师电话会议电话和随附的网络广播，以便在2020年12月7日星期一东部8:30讨论该交易。可以在www.atsautomation.com上访问演示和网络广播。要参加电话会议，请拨打（647）427-7450前五分钟。电话会议的重播将在呼叫之后的ATS网站上提供。或者，通过拨号（416）849-0833并进入密码8485216之后的数字符号，可以将呼叫的电话记录一周（直到12月14,20201020202020202020）可用。

关于ATS.
ATS是一个世卫组织领先的自动化解决方案提供商，给世界上许多最成功的公司。ATS采用自定义自动化，重复自动化，自动化产品和增值服务，包括自动化预算和售后服务的全球知识库和全球功能，以满足市场上跨国客户的复杂制造自动化系统和服务需求作为生命科学，化学品，消费品，电子，食品，饮料，运输，能源和石油和天然气。ATS成立于1978年，聘请了20名制造设施的4,200人，北美，欧洲，东南亚和中国拥有50多名办事处。该公司的股票在符号ATA下的多伦多证券交易所上交易。访问公司网站www.atsautomation.com。